Бюджет Великобритании на 2025 год: все, что нужно знать
Осеннее бюджетное заявление, 26 ноября 2025 г.: что это значит для физических лиц, владельцев-управляющих, арендодателей и водителей электромобилей
В осеннем бюджетном заявлении канцлера Рэйчел Ривз (26 ноября 2025 г.) был представлен ряд изменений в области личного налогообложения, которые в совокупности приводят к увеличению текущих затрат на личное владение инвестициями, извлечение прибыли через дивиденды, владение дорогостоящим жильем и эксплуатацию электромобилей. Некоторые меры вводятся поэтапно в течение нескольких лет, поэтому их полное влияние будет ощущаться с 2026/27 по 2028/29 год и далее.
Ниже приводится практическое резюме основных изменений для физических лиц с акцентом на потенциальные минусы и последствия для планирования.
Ключевые изменения в кратком обзоре с датами вступления в силу
С 6 апреля 2026 года
Ставки налога на дивиденды повышаются на 2 процентных пункта (обычная и верхняя ставки).
Порог «доплаты за дорогой автомобиль» для автомобилей с нулевым уровнем выбросов повышается с 40 000 до 50 000 фунтов стерлингов (это помогает некоторым покупателям электромобилей, но многие электромобили премиум-класса по-прежнему остаются в зоне действия данного правила).
С 6 апреля 2027 года
К доходам от жилой недвижимости применяется новый набор отдельных ставок налога на доходы (более высоких, чем ставки налога на доходы от трудовой деятельности).
Ставки налога на доходы от сбережений повышаются на 2 процентных пункта по всем диапазонам.
Изменения в порядке предоставления льгот по налогу на доходы, которые могут снизить эффективность определенных льгот в отношении доходов от недвижимости, сбережений и дивидендов в зависимости от вашего профиля.
С апреля 2028 года
Вводится новый налог на электромобили (eVED) в зависимости от пробега, который будет взиматься с электромобилей и подключаемых гибридов наряду с существующим налогом на транспортные средства (VED).
Вводится новый высокий налог на недвижимость для владельцев жилой недвижимости в Англии стоимостью 2 миллиона фунтов стерлингов и более.
С апреля 2029 года
Преимущества национального страхования для пенсионных отчислений из заработной платы ограничены: сумма, не облагаемая взносами в систему национального страхования, ограничена 2000 фунтами стерлингов в год.
1) Повышение налога на дивиденды, доходы от недвижимости и сбережения: почему это важно
Дивиденды (с 2026/27 года)
Для директоров и акционеров, которые полагаются на дивиденды, бюджет увеличивает налоговые издержки извлечения прибыли. Это особенно актуально, поскольку дивиденды не облагаются национальным страхованием, и правительство явно предприняло шаги, чтобы сократить этот разрыв.
Практический минус: многие владельцы-управляющие будут платить более высокий личный налог за те же денежные выплаты, особенно в тех случаях, когда дивиденды попадают в более высокую налоговую категорию.
Доход от недвижимости, приобретенной с целью сдачи в аренду, и недвижимости, находящейся в личной собственности (с 2027/28 года)
С апреля 2027 года доходы от недвижимости будут облагаться отдельными, более высокими ставками подоходного налога. Для многих арендодателей, которые уже сталкиваются с более высокими процентными расходами, более строгим регулированием и ограниченным облегчением финансовых затрат, это еще больше снижает чистую доходность.
Практический минус: снижение прибыли от аренды после уплаты налогов, что может ускорить принятие решений о продаже, сокращении долговой нагрузки или реструктуризации активов.
Доходы от сбережений (с 2027/28 года)
Также повышаются ставки налога на доходы от сбережений, что сказывается на процентах, полученных за пределами ISA и других льготных программ.
Практический минус: более высокий эффективный налог на денежные доходы в то время, когда многие домохозяйства держат более значительные денежные резервы.
2) Электромобили: новый налог с оплатой за пробег и надбавка за «роскошный автомобиль»
eVED, оплата за милю с апреля 2028 года
Новый налог, основанный на пробеге, применяется к:
Электромобили с аккумуляторными батареями по цене 3 пенса за милю
Плагин-гибриды по цене 1,5 пенса за милю
Это добавляется к существующему VED, поэтому эксплуатационные расходы на электромобили возрастают, даже если сегодня автомобиль является «эффективным с точки зрения дорожного налога».
Практический минус: водители электромобилей сталкиваются с новыми периодическими расходами, напрямую связанными с использованием, что имеет значение для водителей, проезжающих большие расстояния, и для владельцев бизнеса, которые проезжают значительные расстояния в личных целях.
Дорогие автомобильные добавки и электромобили премиум-класса
Бюджет повышает порог «надбавки за дорогой автомобиль» для автомобилей с нулевым уровнем выбросов до 50 000 фунтов стерлингов с апреля 2026 года, но многие электромобили премиум-класса по-прежнему будут превышать эту сумму и продолжать платить надбавку (по действующей годовой ставке для соответствующих лет).
Практический минус: водители электромобилей с более высокими техническими характеристиками могут столкнуться как с дорогой надбавкой за автомобиль, так и, с 2028 года, с новой платой за пробег.
3) Дорогие дома: надбавка к муниципальному налогу на недвижимость с апреля 2028 года
С апреля 2028 года владельцы жилой недвижимости в Англии стоимостью 2 миллиона фунтов стерлингов и более будут платить дополнительный ежегодный сбор в дополнение к обычному муниципальному налогу, начиная с 2500 фунтов стерлингов в год и увеличиваясь для более высоких ценовых диапазонов (до 7500 фунтов стерлингов в год для недвижимости стоимостью 5 миллионов фунтов стерлингов и более, с индексацией с течением времени).
Практический минус: это приводит к дополнительным постоянным расходам на содержание дорогостоящего жилья, что может повлиять на решения о переезде в меньшую по площади квартиру, приобретении второго дома и порядке владения недвижимостью в семье (учитывая, что налог взимается с владельцев, а не с проживающих в жилье).
4) Пенсии: с апреля 2029 года ограничивается преимущество NIC в виде отчислений из заработной платы.
Отказ от части заработной платы является широко используемым методом эффективного увеличения пенсионных взносов, поскольку отказ от части заработной платы, как правило, позволяет сэкономить на взносах в систему национального страхования как работнику, так и работодателю. С апреля 2029 года бюджет ограничивает сумму, не подлежащую взносам в систему национального страхования , 2000 фунтами стерлингов в год, а сверх этой суммы взносы в систему национального страхования подлежат уплате.
Практический минус: лица с высоким доходом и директора, использующие значительные пенсионные взносы из заработной платы, могут получить меньшую чистую выгоду, если их работодатель не скорректирует структуру взносов и стратегию вознаграждения.
Пример из практики: директор с дивидендами, доходом от сдачи недвижимости в аренду, электромобилем и дорогой недвижимостью
Предположения (иллюстративные):
Директор получает 40 000 фунтов стерлингов налогооблагаемых дивидендов в год (после вычета дивидендного пособия), которые облагаются налогом по более высокой ставке.
Директор получает 20 000 фунтов стерлингов налогооблагаемой прибыли от сдачи недвижимости в аренду в год, которая после введения будет облагаться налогом по более высокой ставке на доходы от недвижимости.
Ездит на полностью электрическом автомобиле 12 000 миль в год.
Владеет домом в Англии стоимостью от 2 до 2,5 млн фунтов стерлингов.
Ориентировочные дополнительные годовые расходы после вступления мер в силу:
Повышение налога на дивиденды (2%): 40 000 фунтов стерлингов × 2% = 800 фунтов стерлингов
Повышение налога на доход от недвижимости (2%): 20 000 фунтов стерлингов × 2% = 400 фунтов стерлингов
Плата за пробег eVED: 12 000 × 0,03 фунта стерлингов = 360 фунтов стерлингов
Надбавка к муниципальному налогу для объектов недвижимости высокой стоимости (минимальный диапазон): 2500 фунтов стерлингов
Общая предполагаемая дополнительная годовая стоимость: 4060 фунтов стерлингов
Это исключает любое влияние дорогостоящей надбавки за автомобиль (которая зависит от цены по прейскуранту и года VED), взаимодействия по снижению финансовых затрат для арендодателей, использующих заемные средства, и ограничения по NIC в виде отказа от части заработной платы (с 2029 года).
Практические меры по планированию, которые следует учитывать
Пересмотрите стратегию вознаграждения директоров: моделируйте заработную плату, дивиденды и пенсионные взносы вместе, а не по отдельности.
Арендодатели: переоцените эффективность своего портфеля с учетом новых ставок налога на доходы от недвижимости и подумайте, соответствует ли структура владения (личная или корпоративная) вашим целям.
Максимально используйте налоговые льготы, где это возможно: ISA и пенсионные накопления остаются ключевыми инструментами, но после введения ограничения на взносы в систему социального страхования (NIC) более важную роль играют способы внесения взносов.
Водители электромобилей: запланируйте расходы на eVED с 2028 года, особенно если пробег высокий, и учитывайте это при замене автомобиля и расчете общей стоимости владения.
Владельцы дорогостоящей недвижимости: заранее планируйте дополнительные расходы на муниципальный налог, особенно если ваша семья обладает значительным имуществом, но имеет ограниченный доход.